この記事では、芸人から投資家へ転身し、100万円を元手に10億円以上の資産を築いた井村俊哉氏の投資手法について、詳細に解説していきます。

 

井村氏の投資手法は、一見シンプルながらも、深い洞察と分析に基づいています。

 

「本源的な価値の半額に見える銘柄を探し出し、その会社を徹底的に調べあげる」

 

この言葉を軸に、井村氏の投資哲学、銘柄選定の基準、そしてリスク管理の方法まで、具体的に掘り下げていきましょう。

 

これから投資を始めようと考えている方、すでに投資をしているけれどなかなか成果が出ないという方、そして井村俊哉氏の投資手法に興味があるという方は、ぜひ最後まで読んでみてください。億り人を目指すためのヒントが、きっと見つかるはずです。

 

井村俊哉氏とは？

 

芸人から投資家へ

 

井村俊哉氏は、元お笑い芸人という異色の経歴を持つ個人投資家です。2011年から本格的に投資を始め、わずか12年で100万円の元手を10億円以上にまで増やしました。

 

その投資手法は、徹底したファンダメンタルズ分析に基づいた「バリュー投資」です。割安な成長株に集中投資することで、驚異的なリターンを実現しています。

 

投資哲学

 

井村氏の投資哲学は、「企業の真の価値を見極め、長期的な視点で投資を行う」というものです。

 

短期的な値動きに惑わされることなく、企業の将来性を冷静に分析し、成長 potential の高い企業に投資することで、安定した収益を目指しています。

 

井村俊哉氏の投資手法

 

1. 銘柄選定

 

1-1. バリュー投資

 

井村氏の投資手法の根幹をなすのが、「バリュー投資」です。

 

バリュー投資とは、「 intrinsic value （内在価値）に対して割安に放置されている銘柄を発掘し、投資する」という手法です。

 

例えば、1,000円の価値がある土地が、市場では500円で売られているとします。
この土地を購入すれば、将来的に価格が上昇し、1,000円以上の価値になる可能性が高いと考えられます。
株式投資においても同様に、企業の真の価値を見極め、割安なうちに株式を購入することで、大きな利益を得ることが期待できます。

 

1-2. ファンダメンタルズ分析

 

井村氏は、企業の財務諸表、事業内容、競争環境などを分析する「ファンダメンタルズ分析」を重視しています。

 

• 財務諸表：企業の収益性、安全性、成長性を分析
• 事業内容：企業がどのような事業で収益を上げているのかを分析
• 競争環境：同業他社との競争状況や市場シェアなどを分析

 

これらの分析を通して、企業の将来性を多角的に評価し、投資判断を行います。

 

1-3. 定性分析

 

定量的なデータだけでなく、企業の経営理念、ビジョン、組織文化なども分析します。

 

これらの要素は、財務諸表には表れない企業の潜在的な価値を評価する上で重要となります。

 

2. 集中投資

 

井村氏は、徹底的な分析に基づき、 conviction （確信）を持った少数の銘柄に集中投資を行います。

 

これは、 high risk, high return (ハイリスク・ハイリターン) な手法ですが、井村氏は「分散投資はリスク分散にはなるが、リターンも分散してしまう」という考えから、集中投資を選択しています。

 

3. 長期保有

 

井村氏は、短期的な売買を繰り返すのではなく、長期的な視点で株式を保有します。

 

企業の成長に伴い、株価は上昇していくと考え、数年から数十年というスパンで投資を行います。

 

井村俊哉氏の投資手法における重要キーワード

 

1. PER（株価収益率）

 

PERは、株価が1株当たり利益の何倍になっているかを示す指標です。

 

PERが低いほど、株価は割安と判断されます。

 

2. PBR（株価純資産倍率）

 

PBRは、株価が1株当たり純資産の何倍になっているかを示す指標です。

 

PBRが1倍を下回ると、株価は解散価値よりも低いことを意味し、割安と判断されます。

 

3. ROE（自己資本利益率）

 

ROEは、企業が自己資本を使ってどれだけの利益を上げているかを示す指標です。

 

ROEが高いほど、企業の収益性が高いと判断されます。

 

4. ROA（総資産利益率）

 

ROAは、企業が総資産を使ってどれだけの利益を上げているかを示す指標です。

 

ROAが高いほど、企業の資産効率が良いと判断されます。

 

井村俊哉氏の投資手法を学ぶ

 

1. 投資の勉強

 

井村氏は、投資を始める前に、徹底的に投資の勉強を行いました。

 

書籍やウェブサイトなどを活用し、株式投資の基礎知識、ファンダメンタルズ分析、テクニカル分析などを学びました。

 

2. 情報収集

 

井村氏は、常に情報収集を怠りません。

 

新聞、雑誌、インターネットなどを活用し、経済動向、業界動向、個別企業の情報などを収集しています。

 

3. 自分自身の投資スタイルを確立

 

井村氏は、自分自身の投資スタイルを確立することの重要性を説いています。

 

他人の手法を真似るのではなく、自分自身の性格やリスク許容度を考慮し、最適な投資スタイルを見つけることが大切です。

 

井村俊哉氏の投資戦略における進化

 

井村氏の投資戦略は、初期の頃から一貫してバリュー投資を基盤としていますが、市場環境や自身の経験を通して、常に進化を続けています。

 

1. 銘柄選定の深化

 

初期の頃は、PERやPBRといった指標を重視したスクリーニングで銘柄候補を絞り込んでいましたが、近年では、より定性的な分析に重点を置くようになっています。

 

企業の競争優位性、経営陣の質、事業の将来性などを深く分析することで、真にintrinsic valueの高い企業を見極めることを目指しています。

 

2. ポートフォリオの分散

 

集中投資を基本としていますが、近年では、ポートフォリオに一定の分散を取り入れるようになっています。

 

これは、特定のセクターや企業への集中リスクを軽減するためです。

 

ただし、分散投資といっても、多くの銘柄に薄く投資するのではなく、 conviction の持てる10～20銘柄程度に絞り込んでいます。

 

3. アクティビスト投資

 

近年では、アクティビスト投資にも取り組んでいます。

 

アクティビスト投資とは、企業の経営に積極的に関与することで、企業価値向上を目指す投資手法です。

 

井村氏は、株主として、経営陣との対話や株主提案などを通して、企業の成長を促しています。

 

井村俊哉氏の情報発信

 

井村氏は、自身の投資手法や考え方を積極的に発信しています。

 

1. 著書

 

「年収3万円のお笑い芸人だった僕が株式投資で1億円儲けた方法」
「億り人になるための株式投資入門」

 

など、複数の著書を出版し、自身の投資経験やノウハウを公開しています。

 

2. YouTubeチャンネル

 

YouTubeチャンネル「井村俊哉の株チャンネル」を開設し、投資に関する情報を発信しています。

 

株式投資の基礎知識から、銘柄分析、市場トレンドまで、幅広い内容を分かりやすく解説しています。

 

3. Twitter

 

Twitterアカウント(@imuvill)で、日々の market trend や投資に関する insights を発信しています。

 

フォロワーとの積極的な意見交換も行っています。

 

井村俊哉氏の投資手法から学ぶこと

 

井村氏の投資手法は、私たち個人投資家にとっても多くの学びがあります。

 

1. 長期的な視点

 

短期的な値動きに惑わされることなく、長期的な視点で投資を行うことの重要性を教えてくれます。

 

2. 徹底的な分析

 

投資判断を行う前に、徹底的な分析を行うことの重要性を示しています。

 

3. 継続的な学習

 

市場環境は常に変化するため、継続的に学習し、自身の投資手法を進化させていくことの必要性を教えてくれます。

 

4. 情報発信の重要性

 

自身の投資経験や考え方を発信することで、他の投資家と交流し、共に成長していくことの大切さを示しています。

 

まとめ

 

この記事では、井村俊哉氏の投資手法について、詳細に解説しました。

 

井村氏の投資手法は、常に進化を続けており、私たち個人投資家にとっても多くの学びがあります。

 

彼の投資哲学、銘柄選定の基準、そして情報発信の姿勢から、 successful investment (投資の成功) のためのヒントを得て、あなた自身の投資に活かしてみてください。